ادامه روند در کانال نزولی

تصویر زیر شرایط شکستن خط روند توسط نمودار قیمت با رنگ قرمز رسم شده است.
در این تصویر مشاهده می کنید که خط فرضی رسم شده، از خط روند بالاتر رفته و به اصطلاح آن را شکسته است.

آموزش ترسیم خط روند نزولی در تحلیل تکنیکال

خط روند نزولی یکی از مفاهیم مهم در تحلیل تکنیکال است. خطوط روند نزولی در صورت ترکیب با الگوهای نزولی دیگر تحلیل تکنیکال، قدرت تحلیل ما را به شدت افزایش داده و توانایی پیش بینی روند نزولی بازار را به ما می دهند.

خطوط روند نزولی، در کل خطوطی با شیب منفی (رو به پایین) هستند، که از اتصال دو پیوت سقف به هم با استفاده از ابزار خط مورب و امتداد آن خط حاصل می شوند.

در این مطلب به آموزش نحوه ترسیم صحیح خط روند نزولی، کاربرد و خطوط روندقابل استفاده و غیرقابل استفاده می پردازیم.

ترسیم خط روند نزولی

شاید برایتان سوال باشد، تایم فریم مناسب برای رسم خط روند نزولی کدام تایم فریم است.
برای تشخیص تایم فریم مناسب، از تایم فریم ماهانه (MN) شروع کرده و به سمت تایم فریم های پایین تر بروید.
اولین تایم فریمی که در آن دو پیوت سقف متوالی مشاهده کردید، تایم فریم مناسب برای ترسیم روند نزولی است.

در تصویر زیر مشاهده می کنید که نمودار ما فاقد دو قله متوالی است؛ پس این تایم فریم برای رسم روند نزولی مناسب نیست.

در تصویر زیر نموداری را مشاهده می کنید که دارای چند پیوت سقف متوالی است؛ در نتیجه این تایم فریم برای ترسیم روند نزولی مناسب است و ما می توانیم پیوت ها را برای رسم روند نزولی روی این نمودار مشخص کنیم.

نحوۀ ترسیم خط روند نزولی

برای ترسیم خط روند نزولی زوی نمودار قیمت – زمان، ابتدا باید پیوت ها را مشخص کنیم.
در آموزش های قبل نحوه ترسیم پیوت به شما آموزش داده شده است، شما در این آموزش باید با ترسیم پیوت آشنایی کامل داشته باشید.

در تصویر زیر، نموداری را مشاهده می کنید که پیوت های آن برای رسم خط روند نزولی مشخص شده اند.

در تصویر بالا مشاهده می کنید که متناظر قله و دره در اندیکاتور MACD تغییر فاز رخ داده است.

برای ترسیم خط روند نزولی، کافیست بعد از مشخص نمودن پیوت ها، دو پیوت سقف را با استفاده از ابزار خط مورب به هم متصل کنید و آن خط را ادامه دهید.

برای رسم خط روند نزولی، ابزار خط مورب را انتخاب کرده و پس از آن روی پیوت اول کلیک کرده و نگه دارید. در این حال، نشانگر ماوس خود را بر روی پیوت دوم رها کنید. پس از آن برای امتداد آن خط میتوانید کلید شیفت (shift) را نگه داشته و بر روی نقطه انتهایی خط کلیک کنید و خط را بکشید. این کار باعث امتداد خط در راستای قبلی و بدون تغییر جهت ادامه روند در کانال نزولی می شود.

توجه داشته باشید که در هنگام رسم خطوط روند، کندل ها دارای خاصیت جاذبه هستند؛ به این معنی که خطوط به سمت انتهای کندل ها جذب می شوند.

در تصویر زیر، خط روند نزولی نمودار قبل را مشاهده می کنید.

کاربرد خط روند نزولی

کاربرد خط روند نزولی به این صورت است که، در صورت بالا رفتن قیمت در نمودار قیمت – زمان، و نزدیک شدن قیمت به خط روند نزولی، خط روند نزولی باعث ایجاد واکنشی در نمودار قیمت – زمان می شود.

این واکنش می تواند به دو صورت زیر باشد:

1. نمودار قیمت بتواند خط روند را بشکند و به سیر صعودی خود ادامه دهد.
2. نمودار قیمت پس از برخورد با خط روند، نتواند آن را بشکند و قیمت ریزش کند.

در هریک از این شرایط، ما با توجه به بازار وضعیت را بررسی می کنیم.

تصویر زیر شرایط شکستن خط روند توسط نمودار قیمت با رنگ قرمز رسم شده است.
در این تصویر مشاهده می کنید که خط فرضی رسم شده، از خط روند بالاتر رفته و به اصطلاح آن را شکسته است.

در تصویر زیر، شرایط برگشت نمودار قیمت با رنگ قرمز رسم شده است.
در این تصویر مشاهده می کنید که خط فرضی پس از برخورد با خط روند، توانایی شکستن آن را نداشته و قیمت ریزش کرده است.

خط های روند قابل استفاده و غیرقابل استفاده

در تصویر زیر نموداری را مشاهده می کنید که پیوت ها و خط روند نزولی آن مشخص شده است.
در این نمودار مشاهده می کنید که نمودار قیمت – زمان واکنشی نسبت به خط روند نزولی نداشته و به اصلاح آن را شکسته است.

در مواقعی که نمودار قیمت – زمان، خط روند نزولی رسم شده با استفاده از دو پیوت سقف متوالی را می شکند، ما باید خط روند نزولی خود را اصلاح کنیم و نمی توانیم از دو پیوت متوالی برای رسم خط روند استفاده کنیم.

در تصویر زیر نمودار قبل را مشاهده می کنید که در آن خط روند نزولی اصلاح شده رسم شده است. همانطور که مشاهده می کنید، نمودار قیمت – زمان این خط روند را نشکسته است و ما می توانیم از این خط روند استفاده کنیم.

همچنین توجه داشته باشید که با وجود اینکه خط روند نزولی فوق شکسته نشده است این به معنی کاربردی بودن این خط نیست.
بلکه در کاربرد و عدم کاربرد خطوط روند عوامل مختلفی دخیل هستند. در این مثال، نمودار سهم در روند اصلاحی قرار دارد و به احتمال زیاد، خط روند رسم شده کاربردی برای این نمودار ندارد.

موارد مربوط به تشخیص کاربرد خطوط روند نزولی و عوامل دخیل در آن را در دوره های آموزشی بعدی به طور کامل به شما آموزش می دهیم.

خط روند چیست؟ نحوه ترسیم + انواع خط روند

اصل و اساس تحلیل تکنیکال بر خط روند (Trend line) استوار است. چرا که جهت حرکت قیمت و سرعت آن را نشان می‌دهد و شناسایی صحیح خطوط روند، اولین گام موفقیت در معاملات است. با اتصال نقاط کف قیمتی، روند صعودی و با اتصال نقاط سقف قیمتی، روند نزولی شکل می‌گیرد که به ترتیب به عنوان حمایت و مقاومت عمل می‌کنند و معرف سطوح تقاضا و عرضه هستند. عصاره تحلیل تکنیکی در این 1 جمله خلاصه می‌شود که “روند صحیح را شناسایی کنید و در جهت آن به معامله بپردازید“. چرا که طبق اصول سه‌گانه تحلیل تکنیکال “حرکت قیمت‌ها بر اساس روندها است“. برای مثال کاهش قیمت در یک روند صعودی، فرصت خرید و افزایش قیمت در یک روند نزولی، فرصت فروش خواهد بود. در ادامه مقالات آموزش تحلیل تکنیکال به واکاوی خط روند، انواع آن، نحوه ترسیم، اعتبار و شکست روندها خواهیم پرداخت.

سرفصل آموزشی

خط روند چیست؟

تمامی بازارهای مالی از صعود و نزول های قیمتی شکل می‌گیرند. حال فرض کنید بازار بعد از یک صعود قیمتی با کاهش قیمت مواجه شود آیا این نزول قیمت به منزله اتمام رالی صعودی است؟ قطعا خیر! Trendline راهگشای ما در تحلیل تکنیکال جهت انجام یک معامله موفق هستند. خط روند بیانگر جهت حرکت قیمت است و برای شناسایی و تایید روند فعلی مورد استفاده قرار می‌گیرد.

هیچ وقت فراموش نکنید که the Trend is your Friend (روند دوست شماست). از آنجایی که “قیمت‌ها تمایلی به تغییر روند خود ندارد” روند فعلی قیمت تا زمان اعمال یک فاکتور خارجی بازدارنده پابرجا خواهد ماند. برای موفقیت در بازارهای مالی مثل بورس “فقط کافی است در جهت روند فعلی به معامله بپردازید”. یعنی در روند صعودی وارد بازار و ادامه روند در کانال نزولی در روند نزولی از بازار خارج شوید. البته در بازارهای جهانی مثل ارزهای دیجیتال یا فارکس و … میتوانید در روند نزولی نیز معامله کنید و سود بگیرید! در روند خنثی نیز صرفا نظاره‌گر باشید و شعر بخوانید 🙂

انواع خط روند

با توجه به تعریف خط روند، سه نوع روند داریم: صعودی، نزولی، خنثی (ساید). تشخیص صحیح این خطوط از اهمیت بالایی برخوردار است. در ادامه به بررسی انواع خط روند و نکات ترسیم آن خواهیم پرداخت.

روند صعودی

با اتصال حداقل 2 نقطه کف قیمتی خطی با شیب مثبت بوجود می‌آید که به آن خط روند صعودی می‌گویند. دقت بفرمایید که شیب مثبت بیانگر بالاتر بودن هر کف قیمتی جدید از کف قبلی خود است بنابراین قیمت‌ها تمایل به افزایش دارند. خطوط روند صعودی به عنوان خط حمایت نیز عمل می‌کند و ادامه روند در کانال نزولی حوالی آن قیمت با افزایش تقاضا همراه خواهد بود. همچنین علاوه بر اینکه هر کف قیمتی باید بالاتر از کف قبلی باشد عموما هر سقف قیمتی نیز بالاتر از سقف قبلی خود است اما الزامی در آن نیست! هر کاهش قیمت در روند صعودی یک فرصت خرید و ورود به بازار است!

شکل‌های زیر به ترتیب مربوط به نمودار روزانه کمپانی توییتر و جفت ارز پوند – دلار است. واکنش قیمت به روند صعودی را در هر دو نمودار مشاهده می‌کنید.

روند نزولی

با اتصال حداقل 2 نقطه سقف قیمتی خطی با شیب منفی بوجود می‌آید که به آن خط روند نزولی می‌گویند. دقت بفرمایید که شیب منفی بیانگر پایین‌تر بودن هر سقف قیمتی جدید از سقف قبلی خود است بنابراین قیمت‌ها تمایل به کاهش دارند. خطوط روند نزولی به عنوان خط مقاومت نیز عمل می‌کند و حوالی آن قیمت با افزایش عرضه همراه خواهد بود. همچنین علاوه بر اینکه هر سقف قیمتی باید پایین‌تر از سقف قبلی باشد عموما هر کف قیمتی نیز پایین‌تر از کف قبلی خود است اما الزامی در آن نیست! هر افزایش قیمت در روند نزولی یک فرصت فروش و خروج از بازار است! و در بازارهای دوسویه مثل FOREX می‌توانید پوزیشن Short بگیرید.

نمودار زیر مربوط به سهام دارایکم (صندوق واسطه‌گری مالی یکم) است که پس از عرضه اولیه توسط دولت، در یک روند نزولی به سر می‌برد!

روند خنثی (ساید)

در روند خنثی، قیمت‌ها نه تمایل به افزایش دارند و نه کاهش! البته نه بدین معنی که قیمت‌ها فقط در یک قیمت خاص معامله شوند! بلکه بدین معنی که قیمت‌ها در یک کانال افقی و بین دو سطح حمایت و مقاومت افقی حرکت خواهند کرد. شیب در این وضعیت تقریبا صفر است و هیچ سقف و کف قیمتی بالاتر و پایین‌تر از سقف و کف قیمت‌های قبلی شکل نمی‌گیرد.

آموزش نحوه ترسیم خط روند

همان‌طور که گفتیم برای ترسیم روند صعودی باید کف‌های قیمتی و برای رسم روند نزولی باید سقف‌های قیمتی را به یکدیگر وصل کنیم اما چند نکته وجود دارد:

1. در روند صعودی هر کف جدید باید بالاتر از کف قیمتی قبل خود باشد. لزومی به بالاتر بودن هر قله از قله قبلی خود نیست اما اگر این شرط برقرار باشد ادامه وضعیت فعلی محتمل‌تر است.
2. در روند نزولی هر سقف جدید باید پایین‌تر از سقف قیمتی قبل خود باشد و لزومی به پایین‌تر بودن هر دره از دره قبلی خود نیست!
3. اگر از نمودارهای کندل استیک استفاده می‌کنید خط روند نباید بدنه کندل را قطع کند! در واقع صرفا می‌تواند منطبق بر قیمت پایانی یا ابتدایی و کمترین و بیشترین قیمت باشد اما به هیچ وجه نباید بدنه کندل را قطع کند. (هنگام ترسیم خطوط حمایت و مقاومت نیز این قانون برقرار است)
4. ترسیم خط روند با حداقل 2 نقطه امکان‌پذیر است اما برای تایید اعتبار آن، نیازمند حداقل 3 نقطه هستیم!
5. هرگز سعی نکنید خط روند را منطبق با تصورات ذهنی خود رسم کنید! تعصب شخصی نباید در تحلیل تکنیکال دخیل شود بنابراین به زور چند نقطه را به یکدیگر متصل نکنید تا خط دلخواه شما تنظیم شود!

اعتبار روند

اعتبار خط روند تا حدودی مشابه اعتبارسنجی خطوط حمایت و مقاومت است هر چه اعتبار آن بیشتر باشد احتمال شکست نیز کمتر خواهد بود. 3 پارامتر مهم برای بررسی اعتبار Trend line عبارت است از: تعداد دفعات برخورد، زاویه خط (شیب)، تایم فریم تحلیل.

زاویه خط روند

هر چه زاویه خط روند بیشتر شود اعتبار و استحکام آن نیز کمتر می‌شود. البته نه بدین معنی که شیب صفر معتبرترین حالت ممکن است چرا که هر چه شیب کمتر شود وضعیت خنثی به خود می‌گیرد. بنابراین شاید بتوان زاویه 45± درجه را زاویه مناسب و معتبری برای خطوط روند صعودی و نزولی دانست.

گاهی اوقات شیب خط روند به مرور زمان زیاد می‌شود که می‌توان این افزایش شیب را نشانه‌ای بر اتمام وضعیت صعودی دانست. همچنین می‌توان کاهش زاویه خط روند را سیگنال اتمام وضعیت نزولی دانست. در واقع هر چه قیمت‌ها به خطوط روند نزدیک‌تر باشند می‌توان اعتبار بیشتری برای آن ادامه روند در کانال نزولی خط قائل بود. شکل زیر مربوط به نمودار لگاریتمی 15 ساله سکه است. همان‌طور که مشاهده می‌کنید شیب خط روند افزایش محسوسی داشته اما آیا می‌توان این وضعیت را سیگنالی بر اتمام افزایش قیمت سکه دانست؟!

تعداد دفعات برخورد کندل‌ها

هر چه قیمت‌های بیشتری خط روند را لمس کند، اعتبار آن بیشتر می‌شود. در واقع هر چه تعداد نقاط برخورد بیشتر شود می‌توان اعتبار بیشتری را برای آن خط قائل شد چرا که نشان از عدم تمایل بازار برای شکست آن دارد! و احتمال واکنش مثبت قیمت‌ها در آینده نسبت به این خط زیاد است. برای مثال خطی که از اتصال 20 نقطه ایجاد شده معتبرتر از خطی با 5 نقطه اتصال است.

اهمیت تایم فریم

در تمام دوره‌های زمانی مختلف (1 دقیقه‌ای تا هفتگی و ماهانه) می‌توان خطوط روند را ترسیم کرد. اما ادامه روند در کانال نزولی اعتبار خط روند ترسیمی در تایم فریم‌های بالاتر بیشتر است چرا که نشان از پایداری و استحکام بیشتر آن دارد. ابتدا با تحلیل تایم فریم بالاتر مثل ماهانه یا هفتگی، روند کلی قیمت را شناسایی کنید. سپس بر اساس تحلیل دوره‌های زمانی پایین‌تر (مثلا روزانه) نقاط مناسب ورود یا خروج را پیدا کنید. اگر قصد نوسان‌گیری دارید قطعا تایم فریم‌های پایین‌تر برای شما اولویت دارند. اما اگر اهداف بلندمدت را دنبال می‌کنید بایستی دوره‌های زمانی بالاتری را تحلیل کنید. مدنظر داشته باشید که در کنار بررسی تایم‌فریم‌های مختلف، بررسی خط روند در نمودار روزانه نیز توصیه می‌شود.

برای مثال شکل زیر مربوط به نمودار 25 ساله شاخص کل بورس تهران در تایم فریم هفتگی است. واکنش شاخص به خطوط روند صعودی را به وضوح مشاهده می‌کنید. طبق این نمودار شاخص کل همچنان در وضعیت صعودی قرار دارد! اما همان‌طور که در جریان هستید از اواخر مرداد 1399 بورس تهران در روند نزولی به سر می‌برد.

حال اگر نمودار شاخص کل بورس در تایم فریم روزانه را مورد بررسی قرار دهیم، مطابق شکل زیر روند نزولی شاخص کل بورس تهران کاملا مشهود است. (نمودار تا تاریخ 11 خرداد 1400 ترسیم شده) بنابراین معیار خرید و فروش شما نباید صرفا واکاوی یک تایم فریم خاص باشد. با بررسی نمودار در دوره‌های زمانی مختلف، روند قیمتی را شناسایی و سپس با بهره‌گیری از ابزارهای دیگر تحلیل تکنیکال در کنار خطوط روند، بهترین نقطه خرید و فروش را پیدا کنید و با استراتژی معاملاتی خودتان شروع به ترید کنید!

شکست خط روند

هیچ روندی تا قیامت ادامه نخواهد داشت! در تحلیل تکنیکال فرض بر این است که روندها تمایلی به تغییر ندارند مگر اینکه خلاف آن ثابت شود و سیگنال‌هایی از شکست آن مشاهده شود. وقتی یک خط روند را ترسیم می‌کنید اگر بدنه یک کندل، خط را بشکند (بیشتر بدنه شمع باید از آن عبور کند) و تایید این شکست توسط الگوهای بازگشتی کندل استیک، اندیکاتور و سایر ابزارهای تکنیکی نیز انجام شود، می‌توان پایان روند را اعلام کرد. البته مدنظر داشته باشید که گاهی اوقات، قیمت‌ها با پولبک به خط روند شکست شده سعی در پس گرفتن خط شکسته شده می‌گیرند. از مهمترین پارامترهای موثر هنگام بررسی شکست خط روند می‌توان به افزایش حجم و تعداد معاملات، افزایش شدید تغییر قیمت و همراه شدن شکست با الگوهای بازگشتی اشاره کرد.

شکل زیر مربوط به نمودار معاملات CFD طلا در 15 سال اخیر است واکنش قیمت به خطوط روند و شکست آنها را مشاهده می‌کنید.

نحوه تایید شکست

گاهی اوقات به علت نوسانات شدید روزانه، کندل‌ها از خط روند عبور می‌کنند آیا صرفا بررسی نفوذ کندل می‌تواند معیار مناسبی برای تشخیص شکست آن باشد؟ اکثر تحلیلگران از دو پارامتر مهم فیلتر قیمت و زمان استفاده می‌کنند. در فیلتر قیمت اگر قیمت پایانی به اندازه 3% قیمت شکسته شدن، در خط روند نفوذ کند شکست تایید می‌شود! برای مثال فرض کنید نمودار قیمتی سهام شرکت X، روند نزولی خود را در 1000 تومان شکسته باشد حال اگر قیمت پایانی 3 درصد بالاتر از 1000 تومان تثبیت شود (1030 تومان) می‌توان شکست را تایید کرد! برای تایم‌فریم‌های کوتاه‌مدت و بلندمدت به ترتیب از معیار 1% و 3% استفاده می‌شود. وقتی صحبت از نفوذ کندل می‌کنیم منظور نفوذ کامل همه قیمت‌ها است نه صرفا سایه شمع!

فیلتر زمان نیز عموما بصورت قانون دو روزه درنظر گرفته می‌شود بدین معنی که برای تایید شکست خط روند باید قیمت‌های پایانی طی 2 روز متوالی در سمت دیگر خط تثبیت شوند.

نکته: جهت تایید شکست خطوط حمایت و مقاومت نیز میتوان از 2 فیلتر قیمت و زمان استفاده کرد.

اگر قصد یادگیری 0 تا 100 مبحث آموزش تحلیل تکنیکال را دارید به شما توصیه می‌کنیم مقالات آموزشی زیر را به ترتیب مطالعه بفرمایید، به مرور مقالات جدیدتر پیرامون آموزش تحلیل تکنیکال در سایت درج خواهد شد حتما پیگیر پارس‌سهام باشید.

الگوی پرچم صعودی و نزولی (Flag) تحلیل تکنیکال

الگوی پرچم ( Flag Pattern ) از پرکاربردترین الگوها در تحلیل تکنیکال است. الگوی پرچم در بورس جزو الگوهای ادامه‌ دهنده می‌باشد. الگوی ادامه‌دهنده بدین معناست که نمودار قیمت، بعد از ایجاد پرچم، روند قبلی خود را از سر می‌گیرد. به زبانی دیگر، اگر روند نمودار قیمت صعودی است، به روند صعودی خود و اگر نزولی است به روند نزولی خود ادامه خواهد داد. الگوی پرچم اغلب پس از رشد یا اصلاح قیمت شدید تشکیل می‌شود. در این مقاله با الگوی پرچم، انواع آن و نحوه معامله با الگو پرچم آشنا خواهید شد.

اجزای الگوی پرچم

الگوی پرچم ( Flag )‌ از 2 بخش تشکیل شده است:

• میله پرچم : به روند حرکتی شارپ و تیز، پیش از ناحیه‌ی پرچم، میله گفته می‌شود که وابسته به صعودی و نزولی بودن روند همراه با شکستن مقاوت یا حمایت است.
• بدنه پرچم : محدوده‌ای است که قیمت در آن محدوده، روندی اصلاحی دارد و انرژی لازم برای حرکت بعدی را جذب می‌کند. قسمت بدنه پرچم می‌تواند شکل‌های گوناگونی داشته باشد.

فاکتوری که باعث اعتبار‌دهی به الگوی پرچم می‌شود و آن را قابل اعتماد می‌کند، حرکت شارپی قیمت است. هنگامی که حرکت شارپی قیمت رخ ندهد، ورود به آن روند ریسک بالایی خواهد داشت. علاوه بر آن برای اعتبار دهی بیشتر به الگوی پرچم، حجم معاملات در حرکت شارپی اولیه نیز از اهمیت بسیاری برخوردار می‌باشد.

مدت زمان الگوی پرچم

الگوی پرچم در طی 1 الی 12 هف ته شکل می‌گیرد. اگر بیش از 12 هفته زمان برای شکل‌گیری آن سپری شود، این الگو به الگوی پرچم مستطیلی تبدیل می‌شود. به طور ایده‌آل یک الگوی پرچم طی 4 هفته شکل می‌گیرد.

نحوه هدف‌گذاری در الگوی پرچم

1. ابتدا طول میله پرچم را اندازه گیری کنید.
2. سپس به اندازه طول میله به نقطه شکست اضافه کنید. (در روند صعودی به سمت بالا و در روند نزولی به سمت پایین اضافه می‌کنیم)

انواع الگوی پرچم

الگوی پرچم با توجه به شکل هندسی تشکیل شده بعد از حرکت شارپ صعودی یا نزولی، به 2 دسته عمده تقسیم می‌گردد.

الگوی پرچم مستطیلی (دارای دو سطح موازی)

در الگوی پرچم مستطیلی، روند اصلاحی سهم در قالب یک کانال مستطیلی صورت می‌گیرد که طول بالا و پایین مستطیل را می‌توان محدوده حمایتی و مقاومتی دانست که در این بازه نوسان می‌کند و انرژی لازم برای ادامه حرکتی هم‌جهت با میله را جذب می‌کند.

الگوی پرچم مثلثی

الگوی پرچم مثلثی به الگویی در تحلیل تکنیکال گفته می‌شود که سهم پس از حرکت نسبتا شارپ خود (که در قالب میله الگوی پرچم شناخته می‌شود) در یک مثلث شروع به نوسان قیمتی می‌کند. این مثلث‌های ایجاد شده به مانند مثلث‌های متقارن می‌باشند.

نحوه معامله در الگوی پرچم مستطیلی و مثلثی

باید به این نکته‌ بسیار مهم توجه کرد که به هیچ عنوان در داخل خود الگوی پرچم مستطیلی یا مثلثی، نباید وارد معامله شد و باید منتظر شکست خط مقاوت یا حمایت ایجاد شده ماند و سپس دست به انتخاب پوزیشن خرید یا فروش زد .

الگوی پرچم در روند صعودی و نزولی

در ادامه 2 حالت الگوی پرچم را مورد بررسی قرار می‌دهیم:

الگوی پرچم صعودی

همان‌طور که از نام این الگو مشخص می‌باشد، نشانگر این است که روند مثبت و صعودی شکل گرفته در قسمت میله‌ این الگو بعد از کمی استراحت و تثبیت قیمت دوباره از سر گرفته خواهد شد. به زبانی دیگر بعد از جذب انرژی لازم، روندی هم جهت و هم اندازه با میله‌ی پرچم رخ خواهد داد. پرچم صعودی می‌تواند مثلثی یا مستطیلی باشد.

پس از یک رشد شارپ، برخی از سهامداران، تصمیم به اتخاذ پوزیشن فروش می‌گیرند؛ همین امر باعث می‌شود قیمت برای مدتی در حالت تثبیت قرار بگیرد. پس از مدتی نوسان بین سقف و کف کانال به محض افزایش تقاضا و شکست خط مقاوتی ایجاد شده، روند صعودی سهم از سر گرفته خواهد شد. در این صورت نقاط‌ کم ریسک خرید به صورت زیر خواهد بود :

1. بعد‌ از شکست سقف‌‌ پرچم
2. بعد‌ از اتمام پولبک‌ به‌ سقف‌ پرچم

الگوی پرچم نزولی

همان‌طور که از نام آن مشخص است، نشانگر روند منفی و ریزشی است و در قسمت میله‌ این الگو، بعد از کمی استراحت و تثبیت قیمت این روند نزولی از سر گرفته خواهد شد. به زبانی دیگر پس از مدتی نوسان بین سقف و کف کانال، روند اصلاحی دقیقا هم اندازه‌ با میله‌ پرچم ایجاد خواهد شد. پرچم نزولی می‌تواند مثلثی یا مستطیلی باشد.

پس از یک ریزش شارپ، برخی از سهامداران، منتظر ادامه روند می‌مانند و برخی دیگر دست به فروش میزنند؛ همین امر باعث می‌شود قیمت برای مدتی در حالت تثبیت قرار بگیرد.پس از مدتی نوسان در بازه ای مشخص (مثلثی یا مستطیلی) به محض افزایش عرضه (فشار فروش) و شکست خط حمایتی ایجاد شده، روند ریزشی سهم به اندازه‌ میله‌ پرچم از سر گرفته خواهد شد. در این صورت نقاط‌ کم ریسک به منظور خرید به صورت زیر خواهد بود:

1. بعد از شکست کف‌ پرچم
2. بعد از اتمام پولبک‌ به‌ کف‌ پرچم

تعیین حد ضرر در الگوی پرچم

عموما هنگام استفاده از الگوی پرچم، حد ضرر را به کمک کف الگوی پرچم می‌توان مشخص کرد. به عبارتی دیگر هنگامی که کندل‌های قیمتی در حال نوسان هستند و کف بدنه پرچم تشکیل می‌شود، در این صورت اگر کندل‌ها از این کف عبور کنند، روند صعودی و مورد انتظار تغییر می‌کند و باید حد ضرر فعال شود.

همان‌طور که در تصویر بالا مشخص است، اگر کندل‌های قیمتی الگو را شکست دهند و به سمت پایین حرکن کنند، حد ضرر فعال می‌ ‎ گردد و معامله‌گر پوزیشن فروش می‌گیرد.

فیلتر الگوی پرچم

در میان افراد از واژه فیلتر الگوی پرچم استفاده می‌شود ولی در واقع الگوی پرچم (Flag Patter) دارای فیلتر نمی‌باشد.

جمع‌بندی

الگوی پرچم از پرکاربردترین الگوهای ادامه دهنده در تحلیل تکنیکال است که تحلیلگران برای تشخیص روند پیش‌رو از آن استفاده می‌کنند. در این مقاله به بررسی جزییات الگوی پرچم و نحوه استفاده از آن پرداختیم. به طور کلی در تحلیل تکنیکال هنگام استفاده از الگوهای پرچم بهتر است به اندیکاتورهای حجم و حرکات قیمتی نیز توجه شود تا تحلیل صورت گرفته قابل اعتمادتر و کم ریسک‌تر باشد. می‌توانید برای آشنایی با سایر الگوها و اندیکاتورها در تحلیل تکنیکال، مقالات موجود در سایت کارگزاری اقتصاد بیدار را مطالعه بفرمایید.

آموزش کشیدن کانال روی نمودار در تحلیل تکنیکال

مقدمه : در این مقاله قصد داریم که کانال ها و نمودار های لگاریتمی را توضیح دهیم و بگوییم که به چه کانال هایی کانال های معتبر میگویند و اجزای تشکیل دهنده یک کانال صحیح و کامل چیست؟ ونکات دیگر مربوط به این بحث را با شما عزیزان به اشتراک خواهیم گذاشت .

کانال در نمودار چیست؟

در روندهای موجود در نمودار اگر خط روندی کشیده شود و در مقابل خط روند نیز پیوتها به هم متصل شوند به طوری که کندل ها داخل دو خط قرار گیرند و این دو خط با پیوتها برخورد داشته باشند را کانال در نمودار میگویند در تصویر زیر به خوبی معنی کانال در نمودار با درک خواهید کرد

کدام کانال ها در نمودار معتبر است ؟

• باید جمعا حداقل 4 برخورد به کف و سقف داشته باشد ، و هرچه این برخورد ها بیشتر باشد اعتبار و قدرت کانال بیشتر خواهد شد ، در هر کانال دو نقطه مهم وجود دارد به عنوان نقطه مقاومت و نقطه حمایت ، که این نقطه مقاومت در نقطه بالایی کانال است و نقطه حمایت نقطه پایینی کانال است .

شکست کانال

• هر وقت کانال ها رو به بالا یا پایین شکسته شود معمولا میتواند حداقل به اندازه بدنه کانال ریزش یا رشد بکند.

پول بک پس از شکست کانال

بعد از شکسته شدن ادامه روند در کانال نزولی کانال ها پول بک هایی شکل میگیرد ، و زمانی به درد ما میخورد که ما میخواستیم به سهمی ورود پیدا کنیم وقتی که کانال شکسته شد و سهم رو به بالا حرکت کرده و شما نمیخواهید سهم را در قله بخرید و صبر میکنید که این سهم پول بک خود را بزند و به خط روند شما عکس العمل نشان بدهد و با دیدن یک الگوی برگشتی شما وارد سهم میشوید و همراه با سهم صعود میکنید و حتی میتواند در شکسته شدن کانال به سمت پایین به ما بگوید که سهم پول بک خواهد داشت و میتوانیم در شرایط مناسب تری سهم را بفروشیم.

نشانه ها و هشدار های شکست کانال

• نمودار دیگر توان رسیدن به سقف کانال را ندارد ؛ یعنی در مسیر حرکت نمودار به سمت بالا قله ها کم کم از برخورد با سقف کانال دور میشود و بیان میکند که فشار های فروش نمیگذارد که سهم به هدف خود یعنی سقف کانال برخورد کند و میتواند باعث ریزش شود.
• اگر قله ها بهم نزدیک شوند و مثل قله های قبل که با فاصله از هم در حال صعود بودند نباشد باعث میشود که به ما بفهماند احتمال ریزش وجود دارد چرا که سهم دیگر قدرت لازمه را برای ادامه مسیر به صورت صعودی را ندارد.
• در آخرین مرحله اگر خط زیرین کانال توسط روند نمودار شکسته شود هشدار نهایی را به ما میدهد که این سهم در حال ریزش است و باید سریعا از آن سهم خارج شوید.
• همانطور که قبل تر گفتیم بعد از شکسته شدن کانال نمودار یک سهم یک پول بک خواهیم داشت که به ما اجازه فروش در نقطه مناسب را میدهد. و معمولا بعدش به اندازه عرض کانال ریزش خواهیم داشت.
• در یک کانال وقتی که سقف و کف ها توسط روند نمودار لمس میشود این نکته را میگوید که کانال دارای اعتبار خوبی است و اگر این برخورد ها به سمتی کم رنگ شود بیانگر نزدیک شدن سهم به جهت مخالف است یعنی اگر در نزول باشد و برخورد ها به کف کمتر شود به ما میفهماند که سهم مستعد رشد و صعود است.

واگرایی در حجم و روند موجب شکست کانال است. حجم معاملات که در قسمت Volume نمایش داده میشود باید با روند نمودار یکسان باشد ولی به طور مثال اگر حجم معاملات در حال کاهش باشد و در نمودار سهم در حال تشکیل قله بالاتر و جدید تری باشد باعث میشود که به ما بگوید در این سهم واگرایی اتفاق افتاده باشد ، و این بیان گر نزول و ریزش خواهد بود .

واگرایی نشانه چیست ؟

در قسمت Volume میتوانیم متوجه شویم که شوق به خرید در نمودار سهم بیشتر است یا شوق به فروش فهمیدن این مسئله میتواند به ما این نکته را بفهماند که سهم چه مسیری را در آینده طی خواهد کرد. اگر فروشنده ها قدرت بیشتری داشتند هرچند در نمودار کندلی سهم در حال صعود بود به ما این نکته را میگوید که در نمودار سهم یک واگرایی ایجاد شده و این سهم در آینده نزدیک ریزش خواهد داشت و این صعود او واقعی و مبتنی به قدرت خرید و فروش واقعی نیست .

چه زمانی کانال اصلاح خواهد کرد؟

میتوان پیش بینی کرد که کانال در چه صورتی اصلاح خواهد کرد که در ادامه به آن خواهیم پرداخت. اصلاح با شکست در کانال فرق دارد یعنی وقتی گفته میشود که کانال اصلاح دارد یعنی کانال درون خودش یک برگشتی را تجربه خواهد کرد و شکست صورت نخواهد گرفت ولی وقتی گفته میشود که کانال شکسته میشود یعنی تغییر روند رخ خواهد داد.

شیب بالا 35 درجه موجب اصلاح کانال است

اگر کانالی با شیب بالای 35 یا 40 درجه در حال حرکت کردن بود باید انتظار این را داشت که این سهم به زودی اصلاحی خواهد کرد و با شیب ملایم تری ادامه مسیر خواهد داد.

میزان اصلاح و ادامه روند قبلی پس از اصلاح با ترازهای فیبوناچی چقدر خواهد بود؟

382 : اگر سهم در محدوده 38 درصد حمایت شود ، تا محدوده 618/2 صعود می کند.

50 : اگر در محدوده 50 درصد حمایت شود ، تا محدوده 2 صعود می کند.

618 : اگر در محدوده 62 درصد حمایت شود ، تا محدوده 618/1 صعود می کند.

786 : اگر در محدوده 79 درصد حمایت شود ، تا محدوده 272/1 صعود می کند.

نکات اصلاح در کانال

• اگر هر چقدر زمان حمایت از سهم دیر تر باشد یعنی در عدد پایین تری حمایت شود یعنی اینکه قدرت فروشنده ها زیاد بوده و این مسئله نمیگذارد که سهم صعود زیادی داشته باشد و به همین دلیل است که هرچقدر دیر تر حمایت شود درصد کمتری هم صعود و رشد خواهد کرد.
• اعتبار و درصد اعتبار خطوط روند و کانال ها و حمایت و مقاومت های داینامیک و استاتیک و این مسائل خیلی بیشتر از اندیکاتور ها است و تحلیل به وسیله این موارد خیلی دقیق تر و معتبر تر خواهد بود ولی یک استثنائی به اسم ایچیمکو وجود دارد که واقعا یک معجزه است و بسیار مهم و کمک کننده است در تشخیص و تحلیل صحیح و معتبر.
• حجم معاملات وقتی در یک روند صعودی مخصوصا در سقف کانال بالا باشد بسیار نشانه خوبی است و نشان دهنده رشدهای بیشتر خواهد بود. اما در بورس ایران باید خیلی به این نکته دقت کرد که اگر در نقاط مقاومت یا همان سقف کانال این اتفاق افتاد نشان دهنده این است که احتمال دارد پول هوشمند وارد سهم شده باشد تا اینکه بعد از این چند روز حجم سنگین که در این محدوده خورده است بعد از این چند روز سهم اصلاح داشته باشد و در این موقعیت وقت خرید نیست. و باید با بررسی بیشتر نسبت به سهم تصمیم گرفت.
• یک مبحثی که بسیار مهم است این است که زمانی که سهم درحال رشد و صعود است حجم معاملات بالا باشد این مسئله مخصوصا در بازار های جهانی کامل تر و دقیق تر احساس میشود ولی در بازار ایران بخاطر اینکه در هنگام صعود و رشد معمولا صف خرید تشکیل میشود درصد فروشندگان بسیار کم است ادامه روند در کانال نزولی و در برخی موارد به این علت حجم مبنا پر نمیشود و پایانی بالایی نمیخورد ، این نمی تواند دلیل مناسب و قانع کننده ای باشد که چون در هنگام صعود باحجم کم در حال حرکت هستیم پس باید این سهم را بفروشیم و از آن خارج شوم ، نه این درست نیست.
• در یک روند اگر در روز های معاملاتی حجم های خوب و عادی بخورد و مثلا در محدوده قیمتی 200 تومن نقطه مقاومت دارد ولی مثلا در قیمت های قبلی 170 تومن شروع به فروش با حجم های سنگین کردند این به این هشدار را میدهد که مقاومت 200 تومن به قدری سنگین و محکم است که از الان در حال خروج هستند و به ما این سیگنال میدهد که سهم روند نزولی خواهد داشت و البته باید برای تشخیص فروش یا هر تصمیم دیگری باید به پارامتر های دیگر تحلیلی هم توجه کرد و بعد تصمیم گرفت.
• بعضی از تحلیلگران از روشی برای تشخیص صعودی شدن و رشد بیشتر کردن سهم استفاده میکنند به این شکل که اگر کندل های سبز موجود در کانال بیشتر از 2 برابر از کندل های موجود درکانال بود به ما نشان میدهد که این سهم ادامه روند در کانال نزولی رشد و صعود خوبی را خواهد داشت.
• در بورس ایران یکی از تایم هایی که چارت مناسبی را برای تحلیل ارائه میدهد که میتوان به خوبی حمایت و مقاومت را رسم کرد تایم هفتگی است البته که هر تایم کارایی خود را دارد و بستگی به استراتژی معاملاتی هر فرد دارد.

تفاوت کانال ها و خطوط روند

• زمانی که یک خط روند صعودی شکسته شود ، به آن پول بک زده میشود و اصلاح و ریزش خواهیم داشت و بالعکس اگر یک خط روند نزولی شکسته شود به آن پول بک زده میشود و رشد خواهیم داشت اما زمانی که یک کانال معتبر شکسته شود ، چه به سمت صعود و چه به سمت نزول ، ریزش یا رشد به مراتب بیشتری نسبت به خط روند ها خواهد داشت. پس در مواقع شکسته شدن کانال به سمت نزول خیلی خطرناک تر از خط روند خواهد بود و شکسته شدن کانال به سمت صعود خیلی بهتر از خط روند خواهد بود.
• در خطوط روند ، اگر دو برخورد در آن وجود داشته باشد کافیست.

تعیین حد ضرر و هدف

در تعیین حد ضرر و هدف در یک سهم بهتر است که اول حد ضرر را مشخص کنیم و بعد برای تعیین هدف اقدام کنیم

تعیین حد ضرر : با چند روش میتوان حد ضرر را در یک سهم مشخص کرد ، یکی از ابزار هایی که بیان شده استفاده کنیم ، مثل فیبوناچی های مختلفی که برای تحلیل وجود دارد ، یکی از راه های دیگر تحلیل به وسیله خط روند است و پیدا کردن نقاط حمایت و مقاومت و به واسطه پیدا کردن قلل و کف ها میتوان نقطه حد ضرر و حد سود را مشخص کرد این به واسطه گذشته سهم محقق میشود.

کانال بزرگ و کانال کوچک در نمودار

• در یک کانال که ، کانال اصلی است که کانال بزرگی است میتوان در آن کانال های فرعی بیشتری را در نظر گرفت و رسم کرد.

انواع نمودار بر اساس مقیاس

1. حسابی : برای این نوع نمودار فقط عدد قیمت مهم است ، مثلا بین 400 و 500 تومن برای این نوع نمودار فقط این اختلاف قیمت 100 تومنی مهم است ، و مثلا بین 100 و 200 تومن هم برای این نوع نمودار هم فقط 100 تومن اختلاف مهم است.
2. لگاریتمی : در این نوع نمودار قیمت را هم درنظر میگیرد ولی آنچه برایش مهم است این است که اختلاف درصد ها بین قیمت ها چقدر است ، مثلا بین 100 و 200 تومن درست است که 100 تومن اختلاف است ولی 100 درصد هم اختلاف دارند و همچنین بین 400 و 500 تومن با اینکه 100 تومن اختلاف قیمتی است ولی 25% بین 400 و 500 تومن اختلاف است.

• در نمودار های لگاریتمی آنچه مهم است و میتواند تاثیر گذار باشد درصد بالا و پایین رفتن است ، مثلا در بحث افزایش سرمایه وقتی قیمت سهمی بر روی 600 تومن است و خبر افزایش سرمایه اش می آید و با بررسی متوجه میشویم که این سهم میخواهد 50% بالا بروند و به قیمت 900 تومن برسد ، بعد از افزایش سرمایه میبینیم که ما به قیمت 300 تومن رسیدیم ولی افزایش سرمایه خورده است و اینکه 50 درصد هم رشد کرده ایم ، این به این معناست که قیمت سهم تعدیل شده و کمی پایین آمده است ولی به اندازه افزایش سرمایه رشد هم داشته است.

گروه بی نظیر

مدرس و تحلیلگر بازار سرمایه تحلیلگر بازار مالی فارکس تحلیلگر ارشد سایت یار سرمایه برگزاری بیش از صد دوره آموزشی تحلیل بورس و فارکس عضو تیم icf_market تنها ارائه دهنده سبک ولوم تریدینگ به زبان فارسی در دنیا

آموزش ترسیم خط روند نزولی در تحلیل تکنیکال

خط روند نزولی یکی از مفاهیم مهم در تحلیل تکنیکال است. خطوط روند نزولی در صورت ترکیب با الگوهای نزولی دیگر تحلیل تکنیکال، قدرت تحلیل ما را به شدت افزایش داده و توانایی پیش بینی روند نزولی بازار را به ما می دهند.

خطوط روند نزولی، در کل خطوطی با شیب منفی (رو به پایین) هستند، که از اتصال دو پیوت سقف به هم با استفاده از ابزار خط مورب و امتداد آن خط حاصل می شوند.

در این مطلب به آموزش نحوه ترسیم صحیح خط روند نزولی، کاربرد و خطوط روندقابل استفاده و غیرقابل استفاده می پردازیم.

ترسیم خط روند نزولی

شاید برایتان سوال باشد، تایم فریم مناسب برای رسم خط روند نزولی کدام تایم فریم است.
برای تشخیص تایم فریم مناسب، از تایم فریم ماهانه (MN) شروع کرده و به ادامه روند در کانال نزولی سمت تایم فریم های پایین تر بروید.
اولین تایم فریمی که در آن دو پیوت سقف متوالی مشاهده کردید، تایم فریم مناسب برای ترسیم روند نزولی است.

در تصویر زیر مشاهده می کنید که نمودار ما فاقد دو قله متوالی است؛ پس این تایم فریم برای رسم روند نزولی مناسب نیست.

در تصویر زیر نموداری را مشاهده می کنید که دارای چند پیوت سقف متوالی است؛ در نتیجه این تایم فریم برای ترسیم روند نزولی مناسب است و ما می توانیم پیوت ها را برای رسم روند نزولی روی این نمودار مشخص کنیم.

نحوۀ ترسیم خط روند نزولی

برای ترسیم خط روند نزولی زوی نمودار قیمت – زمان، ابتدا باید پیوت ها را مشخص کنیم.
در آموزش های قبل نحوه ترسیم پیوت به شما آموزش داده شده است، شما در این آموزش باید با ترسیم پیوت آشنایی کامل داشته باشید.

در تصویر زیر، نموداری را مشاهده می کنید که پیوت های آن برای رسم خط روند نزولی مشخص شده اند.

در تصویر بالا مشاهده می کنید که متناظر قله و دره در اندیکاتور MACD تغییر فاز رخ داده است.

برای ترسیم خط روند نزولی، کافیست بعد از مشخص نمودن پیوت ها، دو پیوت سقف را با استفاده از ابزار خط مورب به هم متصل کنید و آن خط را ادامه دهید.

برای رسم خط روند نزولی، ابزار خط مورب را انتخاب کرده و پس از آن روی پیوت اول کلیک کرده و نگه دارید. در این حال، نشانگر ماوس خود را بر روی پیوت دوم رها کنید. پس از آن برای امتداد آن خط میتوانید کلید شیفت (shift) را نگه داشته و بر روی نقطه انتهایی خط کلیک کنید و خط را بکشید. این کار باعث امتداد خط در راستای قبلی و بدون تغییر جهت می شود.

توجه داشته باشید که در هنگام رسم خطوط روند، کندل ها دارای خاصیت جاذبه هستند؛ به این معنی که خطوط به سمت انتهای کندل ها جذب می شوند.

در تصویر زیر، خط روند نزولی نمودار قبل را مشاهده می کنید.

کاربرد خط روند نزولی

کاربرد خط روند نزولی به این صورت است که، در صورت بالا رفتن قیمت در نمودار قیمت – زمان، و نزدیک شدن قیمت به خط روند نزولی، خط روند نزولی باعث ایجاد واکنشی در نمودار قیمت – زمان می شود.

این واکنش می تواند به دو صورت زیر باشد:

1. نمودار قیمت بتواند خط روند را بشکند و به سیر صعودی خود ادامه دهد.
2. نمودار قیمت پس از برخورد با خط روند، نتواند آن را بشکند و قیمت ریزش کند.

در هریک از این شرایط، ما با توجه به بازار وضعیت را بررسی می کنیم.

تصویر زیر شرایط شکستن خط روند توسط نمودار قیمت با رنگ قرمز رسم شده است.
در این تصویر مشاهده می کنید که خط فرضی رسم شده، از خط روند بالاتر رفته و به اصطلاح آن را شکسته است.

در تصویر زیر، شرایط برگشت نمودار قیمت با رنگ قرمز رسم شده است.
در این تصویر مشاهده می کنید که خط فرضی پس از برخورد با خط روند، توانایی شکستن آن را نداشته و قیمت ریزش کرده است.

خط های روند قابل استفاده و غیرقابل استفاده

در تصویر زیر نموداری را مشاهده می کنید که پیوت ها و خط روند نزولی آن مشخص شده است.
در این نمودار مشاهده می کنید که نمودار قیمت – زمان واکنشی نسبت به خط روند نزولی نداشته و به اصلاح آن را شکسته است.

در مواقعی که نمودار قیمت – زمان، خط روند نزولی رسم شده با استفاده از دو پیوت سقف متوالی را می شکند، ما باید خط روند نزولی خود را اصلاح کنیم و نمی توانیم از دو پیوت متوالی برای رسم خط روند استفاده کنیم.

در تصویر زیر نمودار قبل را مشاهده می کنید که در آن خط روند نزولی اصلاح شده رسم شده است. همانطور که مشاهده می کنید، نمودار قیمت – زمان این خط روند را نشکسته است و ما می توانیم از این خط روند استفاده کنیم.

همچنین توجه داشته باشید که با وجود اینکه خط روند نزولی فوق شکسته نشده است این به معنی کاربردی بودن این خط نیست.
بلکه در کاربرد و عدم کاربرد خطوط روند عوامل مختلفی دخیل هستند. در این مثال، نمودار سهم در روند اصلاحی قرار دارد و به احتمال زیاد، خط روند رسم شده کاربردی برای این نمودار ندارد.

موارد مربوط به تشخیص کاربرد خطوط روند نزولی و عوامل دخیل در آن را در دوره های آموزشی بعدی به طور کامل به شما آموزش می دهیم.